Podílový fond funguje jako nástroj, který je určen především pro investice. Investování do podílových fondů je v dnešní době velmi užitečné už jen z toho důvodu, že peníze, které vám leží na účtech, nemusí mít za pár let už téměř žádnou hodnotu. Vše se rapidně zdražuje a díky investicím se vaše peníze dokáží zhodnotit.
Krátká charakteristika. Co je to podílový fond?
Podílový fond můžeme označit také jako soubor určitého majetku (aktiv). Rozlišujeme ho zpravidla podle toho, jaký obsah a účel plní. Zohledňují se tam ale také i jiné kategorie. Podílové fondy nejsou nositelem právní osobnosti. Podílový fond řídí investiční společnosti, které vám ho také i nabízí.
Rozdělení podílových fondů
Podle obsahu dělíme na:
- akciové
- smíšené
- dluhopisové
- nemovitostní
- komoditní
- devizové
Podle způsobu vedení dělíme na:
- aktivně řízené
- pasivně řízené
- indexové fondy
Podle cílové skupiny:
- mass retail – určené pro širokou veřejnost, kde nezáleží na tom, jaké s investicemi máte zkušenosti
- fondy pro institucionální investory – zde se jedná o různé korporace a státní podniky
- fondy pro kvalifikované investory
Ten, kdo má uložena aktiva (majetek) v podílovém fondu, je investor neboli držitel podílových listů. A k čemu podílový list slouží?
Podílový list
Podílový list můžeme charakterizovat jako majetkový cenný papír, laicky jako doklad o tom, že máte v podílovém fondu svůj majetek, jste jeho vlastníkem.
Takový cenný papír najdeme především na kapitálovém trhu, kde emitenti (vydávající), kam řadíme hlavně veřejné a státní instituce, vydávají (neboli emitují) a nabízejí na burze již zmíněné cenné papíry.
Ten, kdo je vlastníkem podílového listu (investorem) má náležitá práva, a to:
- podílet se na zisku
- právo účastnit se valné hromady bez toho, aniž by mohli hlasovat
- právo podílet se na likvidačním zůstatku společnosti (pokud jde do likvidace)
Podílové fondy jsou čím dál populárnější, a proč?
Podílové fondy v praxi. Jaké jsou výhody?
- Podílové fondy vám mohou nabídnout neomezené množství podílových listů.
- Fondy se zakládají především na dobu neurčitou, tudíž zde není žádné omezení, které by vám mohlo překážet.
- Investor (majitel aktiv) se nemusí starat o to, aby jeho majetek byl v zisku. O to se stará tzv. profesionální správce, kterých kvalitní banky mohou nabídnout stovky.
- Investor může také kdykoliv do fondu vstoupit a také z něj vystoupit. Není vázán žádnou lhůtou.
Jak docílit toho, abychom byli chráněni?
V podílovém fondu fungují určitá bezpečnostní opatření, která chrání podílníky kvůli jakékoli hrozbě.
- Pravidla likvidity – podílník je chráněn v okamžiku, kdy chce prodat své podíly zpět emitentovi (vydávajícímu).
- Žádné zkrachování – díky tomu, že podílové fondy nemají právní subjektivitu, nemůže se také stát, že by zkrachovaly.
- Tzv. čínská zeď – správce navrhuje doporučení, jak by se mohl majetek zhodnotit, ale bez investora na něj nesmí sáhnout. Je proto od majetku investora oddělen.
